Это наша очень подробная новостная рассылка на выходные, где я провожу детальный технический анализ фондового рынка на Новый год 2026, а также обзор 2025 года и мои прогнозы на 2026 год!
https://breakpointtrades.com/
Подпишитесь на наш замечательный сервис!
https://breakpointtrades.com/newslett...
/ bptrades
https://x.com/breakpointrades
с 2003 года
Мэтью Фрейли — основатель и руководитель исследовательского отдела Breakpoint Trades.com, компании, которая с 2003 года специализируется на продвинутом техническом анализе и торговых системах.
Мой прогноз, сделанный в январе прошлого года, сбылся: мировые рынки в этом году превзошли рынки США, и, конечно же, драгоценные металлы и другие металлы. Я ожидаю, что мировые рынки продолжат опережать рынки США. Думаю, эта тенденция может сохраниться на протяжении многих лет.
Рынки развивающихся стран (EEM) выросли на +34%. А акции EFA World выросли на +31,4%
Товары: Платина подорожала на +130%, на максимуме выросла на +179%! Серебро подорожало на +144,5% после роста на +180%. Золото закрылось с ростом на +64,7%.
Мы находимся в суперцикле на товарных рынках, и в прошлом обычно сначала росли золото и драгоценные металлы, затем медь, а потом акции энергетических компаний (см. слайд ниже).
Акции энергетических компаний выглядят очень перспективно, поэтому я включил некоторые из них в свои стратегии свинг-трейдинга от Matt's Macro Vision.
Драгоценные металлы: золото/серебро, возможно, достигли пика на некоторое время (не конец их долгосрочного бычьего рынка), но, возможно, это промежуточный максимум. Это область, где стоит рассмотреть возможность сокращения позиций/фиксации прибыли.
Геополитические риски: конфликт в Венесуэле, Иран (Трамп угрожает интервенцией в случае необходимости)
На прошлой неделе рынок закрылся разнонаправленно: индексы Dow Jones и Russell 2000 выросли на 1,1% и 1,2% соответственно, в то время как S&P 500 и QQQ Nasdaq снизились на -0,6% и -1,9% соответственно. Положительным моментом является то, что мы наблюдаем переток капитала из технологических компаний с малой капитализацией в компании с малой капитализацией и акции компаний более старой экономики, которые отставали в этом году (а компании с малой капитализацией, как правило, показывают хорошие результаты в это время года). Переток капитала из технологических компаний с малой капитализацией также можно рассматривать как негативный фактор, поскольку «великолепная семерка» (AAPL, MSFT, AMZN, META, GOOGL, NVDA, TSLA) составляет около 37% S&P 500 и 42% QQQ Nasdaq, потому что если эти акции начнут демонстрировать более сильную коррекцию, рынок последует за ними.
Индексы S&P 500 и Nasdaq немного не дотянули до исторических максимумов, причём Nasdaq оказался самым слабым. S&P 500 приблизился к отметке 7000, преодолев 97 пунктов, прежде чем снова откатиться. Анализ KISS предполагает, что область 7000 долларов — это большая цель, которую нужно будет достичь со временем. Теперь посмотрим, начнётся ли вскоре ралли в стиле рождественского, хотя возможно, что сначала мы увидим попытки снижения. 50-дневная скользящая средняя S&P 500 составляет 6762, и открыт гэп на уровне 6777.
На прошлой неделе FOMC и ФРС снизили процентные ставки по однодневным кредитам на ожидаемые 0,25%. Однако главной новостью стали ежемесячные покупки на сумму 40 миллиардов долларов, называемые операциями по управлению резервами, или, как многие называют это, «сын количественного смягчения» или «облегчённое количественное смягчение». Кроме того, эти 40 миллиардов долларов на самом деле составляют 60 миллиардов долларов в месяц, если добавить 20 миллиардов долларов ипотечных ценных бумаг! ФРС заявила, что это будет продолжаться как минимум до налогового дня, однако довольно удобно, что это продлится примерно до тех пор, пока председатель ФРС Пауэлл остается у власти. Эта программа количественного смягчения также показывает, насколько всё плохо под поверхностью: рынок РЕПО и количество проблемных или рискованных кредитов могут быть такими же или даже хуже, чем в 2008 году! Потенциальный «чёрный лебедь» в частном кредитовании! См. график First Brands ниже!
Председатель ФРС Пауэлл также сказал, что не следует доверять данным о занятости, которые, по его словам, вероятно, завышены на целых 60 тысяч. Я никогда не слышал, чтобы Пауэлл говорил, что не следует доверять данным! Мы находимся на беспрецедентной территории, друзья!
Новости: Отчет о занятости в несельскохозяйственном секторе будет опубликован во вторник, 16-го числа!!, вместе с данными о розничных продажах, начале строительства жилья, промышленном производстве, индексе PMI S&P Global для обрабатывающей промышленности и сферы услуг. Четверг, 18-е число: базовый индекс потребительских цен, первичные заявки на пособие по безработице. Пятница, 19-е: Цены на акции PCE/базовые показатели, личные расходы/доходы и т.д.
Драгоценные металлы: Золото подорожало на 2,3%, закрывшись на отметке $4300, но все еще ниже исторических максимумов, в то время ...
Информация по комментариям в разработке